تحلیل و آموزش فاندامنتال

تحلیل فاندامنتال و استراﺗژی های معاملاتی : آموزش فارکس – بخش ۷

هدف از تحلیل فاندامنتال در بازار سهام، بررسی ارزش واقعی یک شرکت و سرمایه گذاری‌‌ بر اساس این محاسبه است. همین محاسبه تا حدودی در بازار خرده فروشی فارکس نیز انجام می‌‌گیرد، معامله‌‌گران فاندامنتال در بازار فارکس نرخ ارز را بررسی کرده و با توجه به بیانیه‌‌ها و رویدادهای اقتصادی نظریه‌‌ای درباره ارزش واقعی ارز ارائه می‌‌دهند.برای مطالعه بخش قبلی اینجا کلیک کنید.

تحلیل فاندامنتال و استراﺗژی های معاملاتی : تمامی گزارشات، داده‌‌های اقتصادی و حوادث سیاسی که از یک کشور منتشر می‌‌شوند، شبیه به اخبار بازار سهام است، چون سرمایه‌‌گذاران از این اخبار برای به‌‌دست آوردن قیمت واقعی ارز استفاده می‌‌کنند. این قیمت با گذشت زمان و با توجه به عوامل مختلفی همچون رشد اقتصادی و قدرت مالی دچار تغییر می‌‌شود. معامله‌‌گران فاندامنتال تمامی این اطلاعات را در نظر می‌‌گیرند.

به دلیل این‌‌که استراﺗژی‌‌های فاندامنتال بسیاری برای معامله در بازار فارکس وجود دارد که بر مبنای داده‌‌های فاندامنتال شکل گرفته‌اند، از این رو می‌‌توان کتابی در این باره نوشت. برای این‌‌که ذهنیت بهتری از فرصت‌‌های معاملاتی به‌‌دست آورید، نگاهی خواهیم داشت به شناخته‌‌شده‌‌ترین استراﺗژی‌‌ها- یعنی معاملات انتقالی در فارکس (carry trade).

تجزیه و تحلیل معاملات انتقالی فارکس

معامله انتقالی ارز یک نوع استراﺗژی است که معامله‌‌گر از طریق آن ارزی را با نرخ بهره تحلیل و آموزش فاندامنتال پایین می‌‌فروشد و به‌‌جای آن ارزی با نرخ بهره بالا می‌‌خرد. به عبارت دیگر، یک نوع ارز را با نرخ پایین قرض می‌‌گیرید و سپس آن‌‌را با نرخ بالاتر قرض می‌‌دهید. معامله‌‌گری که از این استراﺗژی استفاده می‌‌کند از تفاوت بین این دو نرخ سود می‌‌برد. وقتی اعتبار اهرمی معامله بالا باشد، معامله‌‌گر می‌‌تواند حتی از تفاوت جزئی بین این دو نرخ نیز سود زیادی به‌‌دست آورد. علاوه بر این، با سرازیر شدن پول به سمت ارزهای پربازده، معامله‌‌گران از افزایش نرخ این ارزها نیز بهره می‌‌برند.

به‌‌عنوان مثالی واقعی می‌‌توان به معالمه انتقالی ین ژاپن اشاره داشت که در سال ۱۹۹۹ آغاز شد، در این هنگام ژاپن تحلیل و آموزش فاندامنتال نرخ بهره خود را تقریبا به صفر رساند. قاعدتا در این شرایط معامله‌‌گران بر روی این ارز سرمایه گذاری‌‌ کرده و مقدار زیادی ین وام خواهند گرفت. سپس ین را به دلار تبدیل می‌‌کنند تا با تحلیل و آموزش فاندامنتال آن اوراق قرضه‌‌ی آمریکا را تقریبا با ۴.۵-۵% تخفیف خریداری کنند. چون نرخ بهره ژاپن صفر بود، بنابراین سرمایه‌‌گذار با پول بسیار ناچیزی ین وام گرفته و درنتیجه سود زیادی از اوراق قرضه آمریکا به‌‌دست خواهد آورد. اما با داشتن اعتبار اهرمی می‌‌توانید مقدار بازدهی را تا حد قابل توجهی افزایش دهید.

برای‌‌مثال، ده برابر اعتبار اهرمی بازدهی در حدود ۳۰% به ۳% خواهد داشت. اگر شما ۱۰۰۰$ در حساب خود داشته باشید و ۱۰ برابر آن اعتبار اهرمی به شما داده شود، در این صورت ۱۰.۰۰۰$ در اختیار خواهید داشت.

اگر شما معامله انتقالی ارز که در بالا گفته شد را انجام دهید، ۳% در سال سود به‌‌دست خواهید آورد. در پایان سال، ۱۰.۰۰۰$ سرمایه شما برابر با ۱۰.۳۰۰$ یا ۳۰۰ $ سود خواهد شد. با توجه به این‌‌که شما تنها ۱۰۰۰$ از پول خود هزینه کرده‌‌اید، سود واقعی شما ۳۰% (۳۰۰$/۱.۰۰۰$) است. با این حال، زمانی می‌‌توان از این استراﺗژی بهره برد که ارزش یک جفت ارز بدون تغییر مانده یا افزایش پیدا کند. بنابراین، اغلب معامله‌‌گران انتقالی هم به‌‌دنبال سود حاصل از تفاوت نرخ بوده و هم در پی افزایش سرمایه‌‌ خود هستند. نکته‌‌ی قابل توجه درباره این معاملات این است که تفاوت‌‌های جزئی در نرخ بهره‌‌ها می‌‌تواند منجر به سودهای کلانی شود، البته با داشتن اعتبار اهرمی. اکثر کارگزاران ارز، مارجین کمی برای کسب سود از معاملات انتقالی لازم دارند.

با تمام این توضیحات باید گفت که معاملات انتقالی به‌‌خاطر تغییرات نرخ بهره بین دو کشور مختلف پیچیدگی‌‌های خاصی دارند. اگر یک ارز کم‌‌بازده درمقابل یک ارز پر‌‌بازده افزایش پیدا کند، در این حالت سود به‌‌دست آمده از تفاوت نرخ از بین خواهد رفت. دلیل این اتفاق این است که ریسک ارزهای پر‌‌بازده بسیار زیاد است، در نتیجه سرمایه‌‌گذاران بیشتر به خرید ارزهای کم‌‌بازده و ایمن تمایل دارند. از آنجا که معاملات انتقالی در دراز‌‌مدت جواب می‌‌دهند، بنابراین ممکن است دستخوش تغییرات زیادی از جمله افزایش نرخ ارزهای کم‌‌بازده قرار گیرند، که در این صورت سودی از این نوع معاملات به‌‌دست نخواهد آمد. این باعث می‌‌شود که مسیر آینده جفت ارزها نیز به اندازه‌‌ تفاوت نرخ آنها مورد توجه معامله‌‌گران قرار گیرد.

برای درک بیشتر فرض کنید که نرخ بهره در آمریکا ۵% و در روسیه ۱۰% باشد، در این وضعیت معامله‌‌گران اقدام به فروش دلار آمریکا و خرید روبل روسیه خواهند کرد. فرض می‌‌کنیم که یک معامله‌‌گر ۱.۰۰۰$ آمریکا را با نرخ ۵% به مدت یک سال وام می‌‌گیرد، و آن‌‌را تبدیل به روبل با نرخ ۲۵USD/RUB ( بیست و پنج هزار روبل) می‌‌کند، حال اگر نرخ ارز هیچ تغییری نکند، ۲۵۰۰۰ روبل به ۲۷۵۰۰ روبل افزایش خواهد یافت، و اگر دوباره تبدیل به دلار شود، ۱۱۰۰$ سود عاید معامله‌‌گر خواهد شد. اما چون معامله‌‌گر ۱۰۰۰$ قرض گرفته بود بنابراین ۱۰۵۰$ بدهکار می‌‌شود و سود خالص او فقط ۵۰% خواهد بود.

حالا تصور کنید که روسیه درگیر بحران دیگری مانند آنچه در سال ۱۹۹۸ اتفاق افتاد می‌‌شد، یعنی زمانی که دولت روسیه بدهی خود را پرداخت نکرد و قیمت ارز آن با افت مواجه شد. اگر در پایان سال نرخ مبادله ۵۰USD/RUB باشد، ۲۷۵۰۰ روبل شما تنها با ۵۵۰$ مبادله میشد (۲۷,۵۰۰RUB*0.02RUB/USD).

از آنجا که معامله‌‌گر $۱,۰۵۰ بدهکار است، بنابراین درصد زیادی از سرمایه‌‌ اولیه خود را به‌‌خاطر نوسان قیمت ارز از دست می‌‌دهد- با این‌‌که نرخ بهره در روسیه بالاتر از آمریکا بود.

به‌‌عنوان نمونه‌‌ای دیگر از تحلیل فاندامنتال بازار فارکس می‌‌توان به قیمت کالا پرداخت.

اکنون باید یک دید جامع نسبت به برخی از نظریات اقتصادی و فاندامنتال در بازار فارکس و تاثیر آنها در نوسانات ارزی به‌‌دست آورده باشید. مهمترین چیزی که شاید دراین بخش به آن اشاره نشد این است که قیمت ارزها نیز مانند شرکت‌‌ها بسته به عوامل مختلفی همچون رشد اقتصادی و نرخ بهره، مدام در حال تغییر است. ممکن است شما نیز با توجه به تئوری‌‌های اقتصادی که مطرح شد، ایده‌‌ای درباره‌‌ی این‌‌که چگونه عوامل اقتصادی خاص بر نوسانات ارزی یک کشور تاثیر می‌‌گذارند ارائه دهید. در قسمت بعد، بحث خود را با پرداختن به تحلیل‌‌های تکنیکال که لازمه‌‌ ورود به بازار فارکس هستند ادامه می‌‌دهیم. برای مطالعه بخش بعد اینجا کلیک کنید.

تحلیل بنیادی

سرمایه گذاران زیادی در بازارهای مختلف مالی از جمله بورس، فارکس و اخیرا ارزهای دیجیتال وجود دارند که بر اساس تحلیل های متفاوتی از جمله تحلیل تکنیکال به معاملات خود می پردازند، اما یکی از تحلیل های کاربردی در میان این معامله تحلیل و آموزش فاندامنتال گرها، تحلیل بنیادی یا فاندامنتال Fundamental می باشد که به رفتار، اخبار و رویدادهای در حال وقوع مرتبط با یک سهم می پردازد.

برای مشاوره کاربرد تحلیل بنیادی

برای مشاوره کاربرد تحلیل بنیادی

عناوین اصلی این مقاله

بازارهای مالی و بورس جزو مهم ترین بازارها برای کسب درآمد و دریافت سودهای بیشتر هستند، اما این نکته نیز حائز اهمیت می باشد که در این نوع بازارها خطرات و ریسک زیادی وجود دارد که هر سرمایه گذاری باید از روش هایی مختلفی که آموزش دیده استفاده کرده و از ضررهای احتمالی جلوگیری کند.

تحلیل های زیادی در بازارهای مالی وجود دارد که به تمامی معامله گران در راستای یافتن مسیر و پروژه برتر کمک می کنند تا آنها بتوانند با مطالعه و بررسی انواع تحلیل های بازاری از جمله تحلیل تکنیکال، تحلیل بنیادی و انواع تحلیل های دیگر به کسب درآمد برسند.

در این مقاله قصد داریم یکی از پرکابردترین تحلیل های کسب درآمد در دنیای بورس، ارزدیجیتال و بازارهای مالی بین المللی دیگر به نام تحلیل بنیادی یا همان تحلیل فاندامنتال به همراه عوامل تاثیرگذار در نحوه تحلیل صحبت کنیم.

تحلیل بنیادی یا فاندامنتال چیست

تحلیل فاندامنتال در واژه نامه انگلیسی به صورت Fundamental نوشته می شود. فاندامنتال به معنی تاثیر افکار ذهنی بر سرمایه گذاری فرد می باشد. تحلیل بنیادی یا همان فاندامنتال به روشی از تحلیل های موجود در بازار می گویند که در آن بسیاری از معامله گران بازارهای مالی از جمله بازار بورس ایران، بازار ارزهای دیجیتال و یا بازار بین المللی فارکس از آن استفاده می کنند.

تحلیل فاندامنتال Fundamental Analysis با نماد FA نشان داده می شود. این نوع تحلیل درست برعکس تحلیل تکنیکال تلقی می شود. تحلیل تکنیکال در بازارهای مالی در واقع از تمرکز بر نمودارها، کندل های قیمتی و روندهای نزولی و صعودی به وجود می آید، اما تحلیل بنیادی به مطالعه وقایع و حوادث روزمره مرتبط با بازارهای مالی می پردازد.

اگر بخواهیم به صورت تخصصی تر به تعریف تحلیل فاندامنتال یا بنیادی بپردازیم باید بگوییم که این نوع تحلیل برای ارزیابی ارزش ذاتی یک دارایی مشخص از جمله، سهم یک شرکت، ارزهای دولتی و غیر دولتی، رمزارزهای دیجیتال و غیره با توجه به بررسی وضعیت اقتصادی و سیاسی آن استفاده می شود.

معامله گرانی که از تحلیل بنیادی برای ارزیابی ارزش یک سهم استفاده می کنند، در واقع به شرایط و نقشه راه یک پروژه، بررسی اخبار مرتبط با آن، وضعیت مالی و مدیریتی و در نهایت دیدگاه های دیگران نسبت به آن پروژه را بررسی کرده و بر اساس نتایج بدست آمده اقدام به سرمایه گذاری در مورد مدنظر می کند.

برای مثال پیش بینی می شود پروژه x به دلیل داشتن تحلیل و آموزش فاندامنتال یک نقشه راه و مدیریت مناسب در آن، پتانسیل بالقوه رشد داشته و باعث سوددهی می شود، اما چیزی که هر سرمایه گذار یا معامله گری باید در نظر گرفته باشد این است که استفاده از تحلیل بنیادی به تنهایی کافی نبوده و تمامی مسائل دیگر نیز باید بررسی شود.

علاوه بر تحلیل بنیادی دو نوع تحلیل دیگر در بازارهای مالی وجود دارد که به تحلیل تکنیکال و تحلیل احساسات معروف می باشند. در تحلیل تکنیکال معامله گران حرکت های بازار را پیگیری کرده و در تحلیل احساسات به رفتار معامله گرها در بازار به هنگام وجود هیجانات پرداخته می شود. معامله گران باید به یاد داشته باشند که همه این تحلیل ها برای داشتن ریسک کمتر و معاملات معقول تر ضروری می باشد و باید احساسات هیجانی خود را طی انجام معامله کنترل کنند.

انواع تحلیل بنیادی یا فاندامنتال

تحلیل بنیادی fundamental را می توان به دو دسته کمی و کیفی تقسیم بندی کرد. فاندامنتال کمی همانطور که از اسمش پیداست به تعداد و مقدار یک ارز اشاره دارد و فاندامنتال کیفی به ماهیت و استاندارهای مرتبط با آن می تحلیل و آموزش فاندامنتال پردازد.

به طور کلی فاندامنتال تمام اطلاعات رفاه اقتصادی از جمله درآمد و سود حاصله مرتبط با یک پروژه را پوشش می دهد، اما آیا می توان از کیفیت و مدیریت آن پروژه برای سرمایه گذاری چشم پوشی کرد. تحلیل بنیادی کمی به مطالعه ارزش و عددی یک تجارت اشاره دارد. صورت های مالی، درآمد، سودهای تجارتی، دارایی و موارد از این قبیل مرتبط با تحلیل بنیادی کمی هستند که با تمرکز بر همان صورت های مالی به راحتی به دست می آید.

در رابطه با تحلیل کیفی باید گفت که این تحلیل کیفیت کار مدیران یک تجارت، حق ثبت اختراع و فناوری انحصاری و شناسایی نام تجاری یک پروژه را مورد بررسی قرار می دهد. معمولا تحلیل کیفی کمتر از تحلیل کمی دیده می شود، اما از نظر تحلیلگرهای بزرگ استفاده از هر دو نوع تحلیل در یک زمان می تواند احساس رضایت بیشتری را به سرمایه گذار دهد.

معامله گری با توجه به موقعیت و وضعیت اقتصادی در هر زمان شرایط خاص خود را دارد. بنابراین یک معامله گر خوب باید بداند که اول از همه تمام تحلیل و آموزش فاندامنتال اطلاعات کافی را جمع آوری کرده و همه آن ها را با هم بررسی و به مقایسه آنها پرداخته و سپس با در نظر گرفتن انواع تحلیل های بنیادی و همچنین تحلیل های کاربردی دیگر می تواند به نتیجه دلخواه خود برسد.

آموزش تحلیل بنیادی

تحلیل بنیادی مراحل بسیاری دارد که هر معامله گر با استفاده از دانش و آگاهی خود و همچنین تجربیاتی که در این مسیر کسب می کند، می تواند استراتژی و روش معاملاتی مختص خود را به وجود آورد، اما آموزش هایی برای این نوع تحلیل وجود دارد که یادگیری برخی شاخص ها می تواند در روند تشخیص درست معامله گر موثر باشد.

در تحلیل بنیادی اولین شاخصی که بهتر است آن را بشناسیم، شاخص درآمد به ازای هر سهم می باشد. این شاخص به بررسی درآمد خالص از یک پروژه می باشد که بر اساس هر سهم تعیین می شود. شاخص در آمد به ازای هر سهم با علامت اختصاری EPS نشان داده می شود. افزایش EPS نشانه خوبی برای سرمایه گذاران می باشد.

بررسی نسبت قیمت به درآمد مورد دیگری می باشد که هر سرمایه گذاری باید آن را بداند. نسبت قیمت به درآمد یا P/E در واقع به سهامدار نشان می دهد که قیمت یک سهم در مقایسه با یک سهم دیگر کمتر یا بیشتر است. هرچه P/E کمتر باشد، سرمایه گذاری در آن سهم مطلوب تر خواهد بود.

صورت سود و زیان به یکی از انواع صورت های مالی گفته می شود که در آن اطلاعاتی از قبیل درآمد، هزینه، سود و ضرر یک شرکت گزارش داده می شود. به همین خاطر می توان گفت که بررسی صورت های مالی راه مناسبی برای تشخیص شرکت های آینده دار می باشد.

یکی دیگر از راه هایی که می توان از آن طریق اطلاعات مفیدی در زمینه معتبربودن یک شرکت متوجه شد، بررسی ترازنامه آن شرکت می باشد. ترازنامه در واقع دارایی ها، بدهی ها و حقوق صاحبان سهام را در پایان یک بازه زمانی را به طور کامل نشان داده و سرمایه گذار می تواند با حذف بدهی ها از کل دارایی ها، ارزش خالص نهاد مالی را به دست آورد.

بیشتر بخوانید: EPS در بورس

تحلیل بنیادی فاندامنتال ارز دیجیتال

تحلیل بنیادی ارزهای دیجیتال که به تازگی محبوبیت زیادی در میان معامله گران پیدا کرده، در واقع تفاوت چندانی با تحلیل بنیادی بازارهای سنتی ندارد، اما در ادامه قصد داریم به بررسی مواردی بپردازیم که برای تحلیل بنیادی ارزهای دیجیتال از اولیت بیشتری برخوردار هستند.

اولین کاری که باید برای تشخیص ارزش یک دارایی دیجیتال به آن پرداخت، مطالعه وایت پیپر یا کاغذ سفید آن ارز یا پروژه می باشد. وایت پیپر در واقع متنی است که در آن از اهداف، کاربرد، نقشه راه و طرح عرضه پروژه مورد بررسی قرار می گیرد. وایت پیپر در واقع یک فایل کامل از فعالیت پروژه می باشد که قبل از عرضه اولیه آن منتشر می شود.

مورد بعدی که در تحلیل بنیادی یک ارز تاثیر می گذارد، تیم آن پروژه می باشد. برای مثال اگر تیم یک پروژه متشکل از افراد سرشناس و معتبر باشد می توان این نتیجه را دریافت کرد که سرمایه گذاری در آن پروژه به خوبی انجام خواهد شد. فراموش نکنید که در نظر گرفتن تیم تشکیل دهنده یک رمرارز به تنهایی کارساز نبوده و گاهی باعث ضررهای بزرگی در بازارهای پرریسک مثل ارز دیجیتال می شود.

پیگیری اخبار روزمره نیز یکی از راه هایی می باشد که می توان از آن طریق به یک دارایی دیجیتال ارزش داد. بنابراین دنبال کردن اخبار مرتبط با ارزهای دیجیتال بسیار کاربردی بوده و سایت های زیادی در این زمینه مشغول به اطلاع رسانی به موقع می باشند.

بیشتر بخوانید: ارز دیجیتال چیست

منابع اطلاعات تحلیل بنیادی

منابع بسیاری وجود دارد که می توان از طریق بررسی و پیگیری اطلاعات درج شده در آن، به حواشی وضعیت اقتصادی و سیاسی در بازارهای مالی پرداخت. در ادامه به چند نوع از این منابع اشاره کرده تا سرمایه گذاران با استفاده از آنها بتوانند مطالب به روز را دنبال کنند.

همانطور که قبلا نیز اشاره شد، بدون کسب اطلاعات صحیح نمی توان به تحلیل بنیادی درستی دست یافت. بنابراین اشتباه در تشخیص خوب یا بد بودن یک سهم یا ارز می تواند منجر به سود و زیان زیادی برای معامله گر شود. ازین رو در ادامه به ارائه منابع مناسب برای تکمیل اطلاعات خود در رابطه با کیفیت و کمیت دارایی پرداخته شده است.

اولین چیزی که همه دنبال کنندگان بازارهای مالی را جذب می کند، اخبار و اطلاعیه های مطبوعاتی می باشد. خوشبختانه با وجود پلتفرم ها و سایت های خبری بسیاری به صورت اینترنتی می توان از اخبار روزمره و ثبت وقایع مرتبط با آنها به زودی مطلع شد و اقدام به تصمیم گیری سر فرصت کرد. این رسانه های اینترنتی معمولا خبرهایی از جمله عرضه اولیه بورس، هاردفورک و سافت فورک های ارزهای دیجیتال، قوانین و ضوابط معامله در یک سهام خاص، و مشارکت های شرکت های بزرگ را پوشش می دهند.

هر سرمایه گذاری برای سپردن پول خود در یک سهم استرس زیادی خواهد داشت، بنابراین شرط عقل این است که با بررسی و کنجکاوی در تاریخچه تیم توسعه دهنده و بررسی اهداف آن می توان تا حدی از این استرس جلوگیری کرد و در نهایت انتخاب بهتری داشته باشد. در این مورد سرمایه گذار باید از خود بپرسد که آیا تیم مورد نظر توسط افراد ماهر و زبردست و همچنین متخصص مدیریت می شود؟ و یا اینکه تا بحال چه پروژه ای دیگری را به ثبت رسانده اند؟

سوالاتی از این قبیل به سرمایه گذار کمک می کند تا اطلاعات مفیدی درباره پروژه و تیم آن کسب کند. بهتر است منابع معتبری را از گوگل به دست آورده و از مشاوران حرفه ای در این زمینه یاری گرفته تحلیل و آموزش فاندامنتال شود.

صرافی های به خودی خود یک منبع تاثیرگذار محسوب می شوند. در واقع باید دید چه صرافی در چه صرافی یک ارز را در لیست ارزهای خود قرار می دهد. در رابطه با تحلیل فاندامنتال فرابورس ایران باید به این نکته توجه داشت که به دلیل محدود بودن زمان معامله و محدود بودن صرافی معامله گری تمام تمرکزها بر روی اخبار بوده و سرمایه گذاران می بایست منتظر خبرهای جدید در این رابطه باشند.

در ادامه بخوانید: راهنمای دریافت کد بورسی

برای دریافت اطلاعات بیشتر در مورد تحلیل بنیادی در کانال تلگرام سرمایه گذاری عضو شوید همچنین کارشناسان مرکز مشاوره سرمایه گذاری دینا نیز آماده اند تا با ارائه خدمات مشاوره سرمایه گذاری تلفنی دینا به سوالات شما عزیزان پیرامون تحلیل بنیادی یا فاندامنتال Fundamental پاسخ دهند.

سوالات متداول

1- ✔️ تحلیل بنیادی یا فاندامنتال چیست؟

✔️ تحلیل بنیادی به نوعی از تحلیل بازارهای مالی می گویند که در آن به مطالعه رفتار و رویدادهای موثر در روند بازار می پردازد که در متن مقاله به آن توضیح داده شده است.

2- ✔️ آیا تحلیل بنیادی در بازار بورس و ارز دیجیتال مشابه می باشند؟

✔️ همانطور که در متن مقاله به آن اشاره شده است، تحلیل بنیادی در بازارهای مالی در واقع شبیه هم بوده، اما شاخص های متفاوتی مورد بررسی قرار می گیرد.

3- ✔️ از چه منابعی می توان برای کسب اطلاعات بنیادی استفاده کرد؟

✔️ در میان منابع کسب اطلاعات برای تحلیل بنیادی می توان به رسانه ها، سایت ها، صرافی ها اشاره کرد که در متن مقاله به آن اشاره شده است.

تحلیل فاندامنتال

تحلیل بنیادی فخوز یا شرکت فولاد خوزستان (سهامی عام)

صورت سود و زیان چیست و حاوی چه اطلاعاتی می باشد؟

تحلیل بنیادی زپارس یا شرکت ملی کشت و صنعت دامپروری پارس

تحلیل بنیادی زاگرس یا شرکت پتروشیمی زاگرس (سهامی عام)

تحلیل بنیادی هرمز یا شرکت فولاد هرمزگان (سهامی عام)

تحلیل بنیادی یا فاندامنتال چیست ؟ (آشنایی با تحلیل بنیادی بورس)

ترازنامه چیست و چه اطلاعاتی دارد؟ (فرمول مورد استفاده برای ترازنامه)

استراتژی معاملاتی چیست؟ (آموزش انتخاب و ساخت استراتژی معاملاتی)

بهترین افزایش سرمایه کدام است؟ (کدام افزایش سرمایه ها جذاب ترند؟)

درباره ما

آکادمی بورسی پشوتن یک پایگاه آموزشی و اطلاع رسانی در زمینه بازارهای مالی می باشد، که سعی دارد با فراهم آوردن بستری حرفه ای، روزنه کوچکی باشد برای کمک به معامله گران و کسانی که در بازاهای مالی فعالیت می کنند.

فهرست سفارشی

تماس با ما

تهران-خیابان ولیعصر-روبروی درب اصلی پارک ملت-بین کوچه سلطانی و حق شناس (شناسا) -ساختمان داستو-طبقه سوم-واحد 10

آموزش اقتصاد کلان (تحلیل فاندامنتال فارکس)

متغیر‌های اقتصادی همچون اخبار حوادث و گزارشات اقتصادی را می‌توان به عنوان ابزار‌هایی برای تعیین و تشخیص حرکت ارز‌ها در نظر گرفت.

برخی از معامله‌گران بازار فارکس اصولاً عقیده دارند که می‌توان با استفاده از گزارشات اقتصادی و اخبار و حوادث بنیادی یا فاندامنتالی بازار، حرکات قیمتی ارز‌ها را پیش‌بینی کرد که البته به این سادگی‌ها هم نیست. قطعاً می‌توان با درک درست و اصولی شاخص‌های اقتصادی درک بهتر و درست‌تری از نوسانات قیمتی بازار داشت اما بهتر آنست که با ترکیب دو دیدگاه تکنیکالی و فاندامنتالی به تحلیل‌های منطقی‌تر و دقیقتری در بازار برسیم.

تحلیل فاندامنتال در بازار فارکس به معنای بررسی شاخصه‌های اقتصادی مهم و تأثیرگذار در نرخ ارز کشور‌ها است. این اطلاعات را می‌توانیم از تقویم‌های اقتصادی مختلف استخراج کنیم و با استفاده از آن‌ها به دیدگاه بهتری در پیش‌بینی حرکات قیمتی آینده جفت ارز‌ها داشته باشیم.

ما در آکادمی آینده برآن شدیم تا برای آن دسته از عزیزانی که تمایل به یادگیری تحلیل فاندامنتال بازار فارکس را دارند، “آموزش اقتصاد کلان” مختص به بازار فارکس را تهیه کنیم. این آموزش به صورت تخصصی و کاملاً کاربردی طراحی شده تا افراد با هر میزان آشنایی و سطح اطلاعاتی بتوانند از آن استفاده کنند.

مثالی از تحلیل بنیادی ( فاندامنتال ) با تدریس مهدی افضلیان

اگر شما هم در فرایند تحلیل بنیادی دچار مشکل شده اید، ویدئو زیر می تواند راهگشا باشد. با ما همراه باشید:

در قدم اول، باید صورتهای مالی شرکت مورد نظر را بررسی کنیم. برای این منظور می بایست گزارش های ماهیانه منتهی به سال را بررسی کنیم. برای مثال گزارش ۴/۳۱ شرکت کشت و دام قیام اصفهان را بررسی کنیم.

در این گزارش نوع تولید، میزان تولید و فروش شرکت را می بینیم.

در این جدول، از 26 میلیارد تومان فروشی که این کارخانه دارد، ۲۵ میلیارد تومان آن فروش شیر است .

در گزارش میانگین سه ماهه ی فروش شیر، متوجه می شویم که به طور میانگین، در این سه ماه، ۱۳۹۵ تومان فروش داشته است. اما در ماه چهارم تقریباً ۱۴۹۰ تومان فروش داشته است. یعنی هر لیتر شیر، دارای افزایش قیمت بوده است. پس اگر ما حداقل افزایش قیمت را تا پایان سال محاسبه کنیم، می توانیم میزان فروش کارخانه را در یک سال بررسی کنیم.

در ادامه، ویدیو نحوه محاسبه و سنجش میزان رشد این شرکت را بررسی مشاهده خواهید کرد: